123

Взаимные фонды

В настоящее время число взаимных фондов постоянно растет, поэтому в СМИ несложно отыскать таблицы с показателями их функционирования. Благодаря диверсификации своих портфелей, взаимные фонды гораздо менее волатиль-ны, чем отдельные акции, и поэтому повседневный анализ их цен, возможно, не обязателен, хотя изучить таблицы изменения их цен, если в этом возникнет необходимость, обычно несложно.

Поскольку взаимных фондов так много, Wall Street Journal перечисляет только те из них, в которых общие чистые активы превышают 100 млн долларов. На следующей странице в качестве примера приведена небольшая доля такой типичной таблицы, публикуемой ежедневно.

Т. Rowe Price Association (TRP), высококачественная инвестиционная фирма в Балтиморе, имеет семейство взаимных фондов категории «без нагрузки»; ее предложение обычно можно найти под заголовком Price Funds (Ценовые фонды). Например, инвестор, владеющий двумя фондами TRP, Capital Appreciation Fund и New Era Fund, увидит в газете следующее.

В этот день Capital Appreciation Fund имел показатель чистых активов, равный 14,11 доллара, что на 0,13 доллара выше этого показателя за предыдущий день и ниже на 0,7% с начала года. Фонд New Era Fund сообщил, что его показатель чистых активов составил 19,57 доллара, то есть прирост равен 0,25 доллара по сравнению с предыдущим днем и снижение на 5,1% с начала года. Для этих фондов доходность за 3 года в ежегодном исчислении составила соответственно 11,4 × 2,8%.